Mutuo tasso variabile oggi

TAN medio dei nuovi mutui a tasso variabile mese per mese

Come funziona un mutuo tasso variabile?

Per tutta la durata del mutuo, il tasso può cambiare. A date concordate viene ricalcolato seguendo un parametro di mercato, come chiarisce la guida della Banca d'Italia.

Il parametro in questione è l'Euribor o il tasso ufficiale della BCE. Sta al contratto indicare quale dei due usa la banca, e con quale frequenza il tasso viene aggiornato.

Con la stessa durata, il mutuo variabile parte da un tasso più basso del fisso. Il suo limite è che il tasso può salire parecchio, e di conseguenza sale anche la rata.

Fonte: guida della Banca d'Italia

Il tasso variabile di oggi: da dove arriva la media

Il valore medio che circola viene dalla BCE, che ogni mese rileva i tassi applicati ai nuovi mutui casa stipulati in Italia. La serie ufficiale raccoglie insieme i mutui a tasso davvero variabile e quelli con tasso fermo per massimo un anno.

Si tratta di un tasso annuo concordato, dunque del solo interesse, senza i costi del mutuo. Perciò la media ti dà una fotografia del mercato, ma non coincide con quanto spenderai davvero tu.

Fonte: serie ufficiale

Spread mutuo e indice: i due pezzi del tasso

Il tasso applicato si ottiene sommando un indice e uno spread. Secondo il glossario della Banca d'Italia, lo spread corrisponde alla differenza fra il tasso applicato al tuo mutuo e il parametro di riferimento del mercato.

Un esempio con numeri inventati chiarisce il meccanismo. Con indice al 2 % e spread dell'1 %, il tasso finale è del 3 %.

L'indice si muove insieme al mercato ed è uguale per tutti. Lo spread, invece, lo decide la banca e resta indicato nel contratto: fra due proposte con lo stesso indice, è lui a fare la differenza.

Fonte: glossario della Banca d'Italia

Quanto può crescere la rata se il tasso aumenta?

Quando i tassi salgono, i mutui con durata più lunga ne risentono maggiormente, come segnala la Banca d'Italia. Il ragionamento è lineare: il debito resta elevato per più anni e l'aumento grava per un periodo più esteso.

Ecco un esempio con cifre ipotetiche, non tratte dal mercato. Capitale di 120.000 €, tasso iniziale del 3 % che cresce di 1 punto, arrivando al 4 %.

Nel caso dei 20 anni, la rata passa da circa 666 € a circa 727 € al mese. Nel caso dei 30 anni la rata iniziale parte più bassa, ma con lo stesso rialzo passa da circa 506 € a circa 573 € al mese, quindi in proporzione cresce ancora di più.

Quando metti a confronto una rata variabile e una fissa, ti conviene chiederti non soltanto quanto costa adesso, ma quanto ti costerebbe se il tasso salisse di un punto.

• Vent'anni, pari a 240 rate: Pagamento al 3 % circa 666 €, Pagamento al 4 % circa 727 €, Variazione circa 9 %
• Trenta anni, pari a 360 rate: Pagamento al 3 % circa 506 €, Pagamento al 4 % circa 573 €, Variazione circa 13 %

Fonte: Banca d'Italia

Tasso iniziale, tasso a regime e rata costante

Ci sono offerte che aprono con un tasso di ingresso, più basso, valido soltanto per i primi mesi. In seguito subentra il tasso a regime, quello che vale per il resto della durata, e la guida della Banca d'Italia ricorda che fra i due valori la differenza può essere notevole.

Per questo la prima rata mostrata può trarre in inganno. Occhio sempre al tasso a regime, perché è su quello che farai i conti per anni.

C'è anche la variante a rata costante. Se il tasso sale, l'importo della rata resta identico: si allunga soltanto il numero delle rate, e quindi il mutuo termina più avanti nel tempo, come spiega la Banca d'Italia. È una soluzione comoda se desideri una rata prevedibile ogni mese, tenendo presente però che la scadenza del mutuo può slittare.